随着存款、銀行理(lǐ)财、互聯網寶寶等投資渠道(dào)收益率的(de)下行，眼看投資收益率越來越低(dī)，浙商銀行西安分行營業部理(lǐ)财經理(lǐ)鄭倩茹建議，“個人投資者可(kě)以減少短(duǎn)期産品配置比例，選擇多做(zuò)一(yī)些中長(cháng)期配置，如(rú)三年(nián)、五年(nián)定期；國債；中長(cháng)期趸交财險等。有投資經驗的(de)客戶也可(kě)配置一(yī)些股票(piào)和(hé)基金。投資者還可(kě)以關注一(yī)些新的(de)理(lǐ)财方式。”
存款利率不降反增
部分城商行一(yī)浮到頂
随着央行宣布降息，并将存款利率浮動區間從原來的(de)1.2倍上升到1.3倍，各家銀行紛紛開始調整存款利率，不少銀行的(de)存款利率甚至不降反增，“央行降息，我升息”成為(wèi)不少銀行吸引存款的(de)新口号。
記者從工商銀行、農業銀行、中國銀行官網發現，整存整取定期存款的(de)利率三個月、半年(nián)、一(yī)年(nián)、兩年(nián)、三年(nián)、五年(nián)期分别為(wèi)2.35%、2.55%、2.75%、3.25%、3.75%、4%。建設銀行官網上的(de)存款利率表顯示：整存整取定期存款的(de)利率三個月、半年(nián)、一(yī)年(nián)、兩年(nián)、三年(nián)、五年(nián)期分别為(wèi)2.5%、2.7%、2.9%、3.25%、3.75%、4%。都未用到*的(de)30%存款利率上浮限制的(de)額度。相比之下各城商行則反應很迅速，雖然動作不一(yī)，但有的(de)甚至均一(yī)浮到頂，如(rú)長(cháng)安銀行。
記者了解到，央行降息之後，對于那些“一(yī)浮到頂”的(de)銀行來說，二年(nián)期與三年(nián)期定期存款的(de)利率反而是上升的(de)。浙商銀行西安分行營業部理(lǐ)财經理(lǐ)鄭倩茹提醒采用銀行儲蓄方式理(lǐ)财的(de)投資者，各銀行之間利率差異将進一(yī)步拉大，以後定期存款也要像買理(lǐ)财産品一(yī)樣貨比三家。
這與近期人民銀行西安分行對在陝相關部門，關于此次利率調整和(hé)市場化改革的(de)反應調研不謀而合。在調研中，陝西轄區法人類城商行機構表示，有三大關注和(hé)擔憂：一(yī)是關注是否進入了降息通道(dào)，擔憂由于基準利率的(de)變化可(kě)能會引起息差和(hé)利潤的(de)下降。二是關注下一(yī)步利率市場化改革措施，擔憂由于自(zì)身定價能力較差，在利率市場化改革中難以與國有大行抗衡。三是關注同業金融機構是否一(yī)浮到頂，在擔憂存款利率浮動區間擴大會引起金融機構之間的(de)惡性競争。
閑散資金多種選擇
降息後，對于小額投資者，不夠5萬元，做(zuò)不了銀行理(lǐ)财，存錢又不夠劃算，不存又積攢不了财富。投資者陷入了存與不存的(de)兩難境地(dì)，針對投資者的(de)閑散資金，如(rú)何有效利用？
鄭倩茹表示十分理(lǐ)解這部分客戶的(de)心态。雖然短(duǎn)期內(nèi)銀行存款基準利率下降，但并不意味着閑散資金無法有效利用，投資者可(kě)以關注一(yī)些新的(de)理(lǐ)财方式。浙商銀行近期推出的(de)“增金寶”就具備1元起購，随時支取，投資消費無縫對接、申購贖回無上限等功能，是目前市場中極為(wèi)強大的(de)“寶類産品”。其收益超活期10倍以上，而近日測算的(de)七日年(nián)化收益率已在5.2%以上。
鄭倩茹表示，降息對股市、外彙市場都有促進作用。但建議投資者保持投資理(lǐ)性，選擇适合自(zì)己風險承受能力的(de)産品。不要盲目聽信宣傳和(hé)太看重過往收益。
降息通道(dào)下，市場流動性增強，就會有大量的(de)錢進入股市，從理(lǐ)論上來說，會有利于股市。特别是對利率比較敏感的(de)行業股票(piào)會有一(yī)定反彈，如(rú)房地(dì)産股。另外結合當前熱點，環保、高(gāo)新技術産業主題股票(piào)都有不俗表現，給股市注入了新的(de)生機。但是，降息一(yī)般發生在經濟不好的(de)情況下，所以雖然對股市是利好，但股票(piào)價格已經進入合理(lǐ)區間，可(kě)能短(duǎn)期無法改變大的(de)方向。
降息對于外彙市場的(de)影響也是正面的(de)。這讓投資者吃了一(yī)顆定心丸，也為(wèi)市場注入了強心劑，市場信心繼續好轉。自(zì)降準消息出來，美元指數創新高(gāo)，日元交叉盤同樣迅速反彈，表明市場信心的(de)波動依然對彙市有着舉足輕重的(de)影響。
銀行理(lǐ)财“4”時代注意理(lǐ)财配置
據網易指出：銀行拉存款進入拼息時代。普通投資者要怎樣才能讓自(zì)己的(de)财富實現*收益呢(ne)？
華夏銀行國際金融理(lǐ)财師王先生給出這樣的(de)建議：首先，投資者在選擇理(lǐ)财産品時，應充分考慮投資本金的(de)安全性，不妨選擇保本理(lǐ)财産品。其次，投資者應堅持資金流動性原則，在選擇理(lǐ)财産品時，應充分考慮投資本金的(de)資金流動性。*，在儲備好流動性資金的(de)前提下，建議投資者應更加注重長(cháng)期合理(lǐ)的(de)資産配置，選擇一(yī)個中長(cháng)期鎖定較高(gāo)收益的(de)理(lǐ)财産品，可(kě)以把*的(de)投資收益固定下來。目前市場上理(lǐ)财産品種類繁多，建議投資者順勢而為(wèi)，調整家庭投資組合，将雞蛋放在不同的(de)籃子(zǐ)裏來分攤風險，實現家庭資産的(de)穩步升值。
“預計今年(nián)銀行理(lǐ)财産品收益率會下行到‘4’時代，在這種情況下，投資者可(kě)以做(zuò)理(lǐ)财配置，買30%的(de)銀行理(lǐ)财産品、30%的(de)基金，剩下的(de)40%還可(kě)以投資股票(piào)。”某股份制銀行個人業務部經理(lǐ)賀磊這樣認為(wèi)。
費改**險問世
保險理(lǐ)财改“低(dī)”沖“高(gāo)”
銀行降息，保險受益。近日，太平人壽一(yī)款*險一(yī)改過去(qù)相對較低(dī)的(de)收益預期，成為(wèi)了降息階段很多市民增值的(de)選擇之一(yī)。據悉，這是費改後國內(nèi)保險市場**險産品。而随着費改的(de)不斷深入，利用保險保值，會越來越普遍。
據悉，伴随着中國保監會*險費改政策的(de)正式出台，幾乎與此同步，太平人壽率先推出*險“太平網赢一(yī)号終身壽險（*型）”，成為(wèi)與新政相呼應，該産品較以往*險相比，體現出“三大改變”，在着力體現“費改”精髓的(de)同時，也為(wèi)消費者提供“費改”帶來的(de)諸多裨益。太平人壽“搶鮮”發布的(de)這款*險，已經在銀保渠道(dào)發售。相比于費改前各家公司的(de)*險産品，此産品似乎十分另類，但對比保監的(de)*險費改新政，卻十分契合，“所有的(de)改變都體現着費改精神”，太平人壽有關人士稱，“‘三大改變’可(kě)以概括該産品的(de)特點和(hé)賣點”。
記者獲悉，這三大改變中*為(wèi)亮(liàng)點的(de)是，根據保監“放開前端”的(de)政策精神，“網赢一(yī)号”收益保底高(gāo)、預期高(gāo)，一(yī)改過去(qù)相對較低(dī)的(de)收益預期。在此之前，*險一(yī)般配置有超過2.5%的(de)保底收益，實際投資收益往往超過預期，4%、5%就算是非常高(gāo)了。“網赢一(yī)号”保證*年(nián)利率3%，确保資金安全的(de)同時，更可(kě)擁有長(cháng)期穩定的(de)增值收益，三年(nián)預期年(nián)化收益率5.5%；在太平人壽該産品宣傳材料裏舉出的(de)投保示例中，以一(yī)位35周歲的(de)客戶為(wèi)例，自(zì)己投保了太平網赢一(yī)号終身壽險（*型），趸交保費10萬元，即可(kě)享受複利增值收益，并可(kě)根據需要随時提取現金，财務上比較自(zì)由。假設保障期內(nèi)從未領取，按高(gāo)、中、低(dī)三檔假設結算利率分别為(wèi)6%、4.5%、3%（低(dī)檔結算利率即為(wèi)*保證利率），若累積至60周歲，賬戶價值至少可(kě)達20.9萬元，按*測算，可(kě)達42.9萬元，中檔也将達30.1萬元。
